北信源收深交所问询函：经营性现金流为何多年为负是否存在虚构客户及存货情形

北信源近期收到深交所下发的年报问询函，要求其补充说明预付款项、客户、坏账计提、经营性现金流、存货等多个问题。

截至2022年底，北信源预付款项余额为1.15亿元，同比增长11.92%。深交所要求北信源补充说明按预付对象归集的前十大预付款的相关情况，包括不限于注册资本、关联关系、员工人数、采购内容和金额、预付款项占比、预付安排是否符合行业惯例、是否具有商业实质。

同时，北信源需结合预付款主体、款项性质、交易内容及对应业务或项目，说明交易的必要性及商业合理性，公司预付款项余额与当期相关采购额的匹配关系，预付比例、预付进度是否与合同约定存在差异，是否存在超期未结算的情形及其原因，并核查交易对方与公司及公司5%以上股东、董监高是否存在关联关系，是否存在对外提供财务资助、资金占用的情形。

2022年，北信源金融、军工、其他、政府、能源行业分别实现收入5727.21万元、9613.62万元、9070.59万元、24,532.46万元、5342.32万元，同比变化分别为-34.17%、71.24%、-48.50%、-10.07%、-35.72%。深交所要求北信源说明与前述主要客户合作是否稳定。并报备前述主要客户的名称、成立时间、注册资本、主营业务、结算周期及方式、截至报告期末应收账款余额、回款情况、前十名客户是否发生重大变化及与公司是否存在关联关系。同时，结合各行业业务开展情况，说明各行业收入均较上年存在较大变化的原因及合理性。

北信源2022年度及上年度销售商品、提供劳务收到的现金分别为8.06亿元和8.18亿元，实现的营业收入分别为5.43亿元和6.75亿元，且公司经营活动产生的现金流量金额连续多年为负值。深交所要求北信源结合同行业上市可比公司情况，说明公司经营活动产生的现金流量净额连续多年为负值的原因及合理性。说明报告期末应收账款余额变动幅度与当期营业收入变动是否匹配，与本期及上期销售商品、提供劳务收到的现金是否匹配，详细分析变动原因及合理性。补充披露公司销售商品、提供劳务收到的现金的主要构成，与营业收入、应收账款、预收账款之间的勾稽关系，与营业收入存在较大差异的原因与合理性。

截至2022年底，北信源存货余额为7.25亿元，较期初增长 5.90%，近三年公司存货余额增长率分别为61%、112%、15.90%，存货构成主要为库存商品和发出商品，近三年公司营业收入增长率分别为-11.24%、5.36%、-19.59%。

深交所要求北信源说明存货余额变化与营业收入变化高度不匹配的原因；是否存在长期未能验收结算的发出商品，若是，说明其原因及合理性，是否存在资产损失风险，减值准备计提是否恰当。北信源需核实发出商品存货对应的客户名称、金额，核实前述客户成立时间、注册资本、主营业务、经营情况以及截至目前发货情况。同时，深交所还请会计师核查公司存货真实性，说明是否存在虚构客户及存货的情形并报备核查底稿。

此外，深交所还要求北信源补充说明坏账计提比例高达70.36%的原因及合理性、公司为何存在大额且长期未收回应收账款的、预付工程款相关款项是否实际流入实际控制人、控股股东及其各类关联企业账户等多个问题。